Unas 6 millones de personas están hoy en situación de mora en la Argentina, un número que se disparó un 80% en poco más de dos años, mientras la masa total de créditos otorgados apenas creció un 8% en el mismo período. Ese contraste es el que empuja a la oposición en Diputados a cerrar, a contrarreloj, un dictamen que ponga límites al costo financiero y alivie a los deudores antes de que termine el mes.

El próximo martes se realizará el plenario de las comisiones de Finanzas y de Defensa del Consumidor, del Usuario y de la Competencia, donde está previsto que se firmen los dictámenes sobre el paquete de proyectos vinculados al endeudamiento de las familias. La fecha responde al emplazamiento que la oposición logró votar en el recinto el 26 de agosto pasado, con 133 votos a favor.

Un bloque amplio, con aliados inesperados del oficialismo

Al desglosar esos 133 votos que impulsaron el emplazamiento, aparece no solo el bloque estable de la oposición (Unión por la Patria, el Frente de Izquierda, Provincias Unidas, la Coalición Cívica y Encuentro Federal) sino también sectores que en general acompañan al Gobierno, como Argentina Federal (misioneros y salteños), Elijo Catamarca, Independencia (Tucumán) y la diputada Karina Maureira, de La Neuquinidad. Ese dato incomoda a La Libertad Avanza, que ve cómo parte de sus aliados legislativos se corre hacia una ley que el oficialismo no impulsa.

Tras varias rondas de negociación, Unión por la Patria logró cerrar una propuesta consensuada puertas adentro y la hizo circular entre los referentes de los demás bloques. «Estamos negociando con todos los que votaron el emplazamiento», confirmó uno de los diputados de Unión por la Patria, autor de uno de los proyectos sobre el tema, que pidió reserva de identidad. El diputado Pablo Juliano, autor de otra de las iniciativas, es uno de los principales articuladores: negocia no solo en nombre propio sino en representación de un grupo de legisladores de Provincias Unidas, con llegada también a sectores de la Coalición Cívica. La negociación alcanza además a Nicolás Massot, de Encuentro Federal, y a Yolanda Vega y Bernardo Biella, de Argentina Federal, cuyas firmas son consideradas imprescindibles si la oposición aspira a un dictamen de mayoría.

Algunos bloques, como el Frente de Izquierda, Elijo Catamarca e Independencia, no cuentan con vocales en ninguna de las dos comisiones, por lo que sus firmas no serán necesarias en la instancia del martes, aunque sí sus votos cuando el proyecto llegue eventualmente al recinto.

Topes a las tasas y fin de los intereses punitorios

Según pudo reconstruirse, el proyecto consensuado dentro de Unión por la Patria consiste en una ley de emergencia por 180 días, prorrogable por otro período igual, que fija un tope a la tasa de interés nominal que cobran tarjetas y billeteras virtuales, límites a los gastos y las comisiones, y planes de refinanciación de hasta 36 meses según los montos adeudados. Un punto central de la iniciativa es la eliminación total de los intereses punitorios, respetando el capital y los intereses compensatorios.

El proyecto también apunta a la disparidad de tasas que cobran las billeteras según el scoring de cada cliente, una práctica que quedará bajo la lupa de Defensa del Consumidor, que tendrá competencia para exigir la apertura del algoritmo utilizado y transparentar ese mecanismo.

Mientras la oposición expone su propuesta con relativa transparencia, el proyecto de La Libertad Avanza se mantiene bajo cuatro llaves. Lo único que trascendió hasta ahora es que trabajarían sobre un esquema de advertencias al usuario, educación financiera, concientización y doble autenticación, sin mención a topes de tasas ni condonación de intereses. «Lo estamos haciendo con aliados», respondieron, sin dar mayores precisiones, fuentes oficialistas de la comisión de Finanzas.

Una crisis que crece diez veces más rápido que el crédito

El fenómeno que empuja esta discusión legislativa no es menor: unas 6 millones de personas se encuentran hoy en situación de mora, es decir, con atrasos en el pago de deudas de más de tres meses. Se trata de un problema multicausal, ligado al deterioro del nivel de ingresos, al costo creciente de la canasta de servicios y a la desregulación de tasas de interés dispuesta por el Gobierno nacional.

El ratio de morosidad se disparó desde fines de 2024 y desde entonces no dejó de empinarse: en la actualidad, el 12,8% de los créditos otorgados por bancos están en mora, proporción que trepa al 25% en el caso de los préstamos concedidos por billeteras y otras plataformas fintech. Entre febrero de 2024 y julio de 2026, la cantidad de créditos otorgados creció un 8%, mientras que la morosidad se disparó un 80%, al pasar de 3,3 a 6 millones de personas, un ritmo de incremento diez veces mayor.

Desde el oficialismo y desde referentes bancarios sostienen que el crecimiento del crédito es un signo positivo en un país con índices de bancarización todavía deficientes. Del lado de la oposición y de las organizaciones de deudores, en cambio, la discusión no pasa por el crédito en sí, sino por su destino: según advierten, alrededor de dos tercios de los préstamos se destinan a cubrir gastos esenciales como alimentos, servicios y medicamentos, una señal de que el endeudamiento dejó de ser una decisión de consumo para convertirse, para millones de familias, en la única vía para llegar a fin de mes.

Lo que tenés que saber

• El plenario de las comisiones de Finanzas y Defensa del Consumidor se reúne el martes próximo para firmar dictamen sobre los proyectos de morosidad.
• La oposición consensuó un proyecto que declara la emergencia por 180 días, topea tasas y comisiones, y elimina el 100% de los intereses punitorios.
• El proyecto de La Libertad Avanza sigue en secreto y trabajaría sobre educación financiera y alertas al usuario, sin topes a tasas.
• Unas 6 millones de personas están en mora en la Argentina, con un salto del 80% en poco más de dos años.
• La morosidad alcanza al 12,8% de los créditos bancarios y al 25% de los préstamos otorgados por fintechs y billeteras.